“A pesar de que en el mundo las tasas de interés van para arriba, aquí ha habido liquidez bancaria, de modo que no hemos visto una gran alza de tasas”, indicó.
El fondo de inversión es una figura financiera que permite el acceso a los ahorrantes e inversionistas a carteras de inversión colectiva, abiertas o cerradas. En el mercado salvadoreño son administrados por SGB Gestora de Fondos de Inversión S.A., Atlántida Capital S.A. Gestora de Fondos de Inversión, y la Gestora de Fondos de Inversión Banagrícola.
La Superintendencia del Sistema Financiero (SSF) registra que el rendimiento del fondo de inversión a corto plazo rondó de 2.9 % a 3.2 % en enero pasado.
Para abril, el rendimiento bajó hasta los 2.6 % y 2.9 %, pero para julio recuperó parte del terreno y se colocó entre 3.1 % y 2.6 %.
Sobre las comisiones cobradas por las gestoras, para julio rondaron entre el 1.25 % y el 1.5 % en el fondo a corto plazo.
Duarte explicó que entre las tres instituciones se están negociando actualmente alrededor de $400 millones. De estos, entre $80 y $85 millones son fondos de corto plazo bajo el portafolio de SGB, que cuenta con calificaciones de riesgo de dos agencias en AA y AA-.
¿Cómo funcionan?
Un fondo permite que las personas naturales puedan usar sus ahorros en inversiones del mercado de valores, donde pueden conseguir tasas de rentabilidad mayores a una cuenta bancaria tradicional.En el caso de SGB, puede comenzar con un monto mínimo de $250. Duarte explicó que también hay margen para retiros de dinero de estas inversiones sin comprometer la liquidez.
El fondo de inversión abierto de SGB administra $80 millones, con 2,000 participantes desde montos que van de los $250 hasta los $5 millones por inversionista.
Inversionistas.
La ejecutiva de SGB aseguró que hay más inversionistas interesados en los fondos, al punto que cada mes reciben al menos 70 nuevos clientes, como resultado, en parte, de una aplicación para celulares que lanzaron.“Por lo menos de los 1,700 (clientes) que teníamos el año pasado, estamos llegando, quizá a unos 2,000, con un crecimiento de entre 50 % y 60 %”, indicó Duarte.
A final de año, proyectan alcanzar los $110 millones en el fondo de corto plazo, y $25 millones en el de 180 días. Prevén lograr sumar entre los 2,300 y 2,400 participantes al cierre del 2022.
La gerente dijo que también proyecta abrir un tercer fondo, pues ya cuenta con un fondo a corto plazo (diseñado para clientes conservadores), el fondo de inversión a 180 días (enfocado en inversores moderados). El tercero sería para “personas especulativas”.
El dato
Las personas naturales que posean menos de $25,000 invertidos en los fondos quedan exentas del pago de renta. El resto, sea persona natural o jurídica, se le retiene el 10 %.¿Qué debes saber de los fondos de inversión?
1.- Fondos abiertos
No tiene plazo definido, por lo que se permite el ingreso o retiro de inversionistas en todo momento, a diferencia de una cuenta de ahorro programado.
2.- Fondos cerrados
Este instrumento sí tiene un plazo de inversión definido por la gestora. Los recursos se pueden emitir en el mercado de valores secundario.
3.- Tres gestoras
En el país, estos instrumentos los operan las gestoras Inversiones Bancoagrícola, SGB y Atlántida Capitales (parte del Grupo Financiero Atlántida).